Alors que l’optimisme persiste sur les marchés mondiaux quant au maintien d’une paix permanente au Moyen-Orient, les craintes que l’augmentation des coûts de la technologie et de l’intelligence artificielle puissent supprimer la demande des utilisateurs finaux ont accru la perception des risques.
Les risques d’inflation découlant des prix de l’énergie dans le monde se tournent vers le domaine numérique, alors que la demande croissante de puces dans le secteur de l’intelligence artificielle et de la technologie augmente les coûts.
Les prévisions selon lesquelles les pressions sur les prix provoquées par une demande excessive pourraient rendre difficile l’accès des utilisateurs finaux aux produits numériques se sont fait jour, ce qui fait craindre que cette situation puisse affecter négativement la croissance et la rentabilité des entreprises d’intelligence artificielle et de technologie, qui se trouvent dans un état hautement cyclique.
Dans ce contexte, Apple, leader de l’électronique grand public, a augmenté les prix de certains de ses produits en raison du coût élevé des puces, rendant ces risques plus visibles.
D’autre part, l’indice des prix des dépenses de consommation personnelle de base (PCE), qui est pris en compte par la Réserve fédérale américaine (Fed) comme indicateur d’inflation et exclut les produits alimentaires et énergétiques, a augmenté conformément aux attentes avec 0,3 pour cent sur une base mensuelle et 3,4 pour cent sur une base annuelle en mai.
En revanche, la hausse annuelle de l’indice a atteint son plus haut niveau depuis octobre 2023.
Les analystes ont déclaré que l’augmentation des données de base PCE conforme aux attentes n’était pas considérée comme le signe d’une détérioration sérieuse du comportement des prix, malgré le cours élevé des prix du pétrole en avril et mai, et ont noté que cette situation mettait en avant les scénarios d’un ralentissement de l’inflation soutenue par le pétrole dans la période à venir.
Suite à ces données, les attentes selon lesquelles la Fed pourrait augmenter les taux d’intérêt à deux reprises d’ici la fin de l’année ont perdu de leur vigueur sur les marchés monétaires, tandis que les prévisions selon lesquelles une augmentation des taux d’intérêt pourrait être faite lors de la réunion de septembre se sont déplacées vers octobre.
D’autre part, l’économie américaine a connu une croissance annuelle de 2,1 pour cent au premier trimestre de l’année. Le nombre de personnes demandant des allocations de chômage pour la première fois dans le pays a diminué de 12 mille personnes au cours de la semaine terminée le 20 juin, tombant à 215 mille, en dessous des attentes du marché. Aux États-Unis, les commandes de biens durables ont diminué de 4,5 pour cent en mai, un chiffre plus limité que prévu.
Sur le plan géopolitique, les évolutions au Moyen-Orient sont au centre des préoccupations des investisseurs. La nouvelle selon laquelle l’Iran facturerait des frais aux navires passant par le détroit d’Ormuz est apparue au premier plan.
Les ministres des Affaires étrangères des États-Unis et des pays membres du Conseil de coopération du Golfe (CCG) ont souligné que les négociations devaient se poursuivre pour parvenir à un accord final avec l’Iran et ont déclaré qu’aucun droit de passage par le détroit d’Ormuz ne serait accepté.
Entre-temps, l’Organisation britannique du commerce maritime (UKMTO) a signalé qu’un navire avait été attaqué pour la première fois près du détroit d’Ormuz après le mémorandum d’accord entre les États-Unis et l’Iran.
Avec ces évolutions, la tendance à la baisse des prix du pétrole, qui se poursuivait depuis quelques jours, s’est inversée hier. Alors que le prix du baril de pétrole Brent a augmenté de 2,1 pour cent à 74,96 dollars, il s’échange à 74,1 dollars avec une baisse de 1,2 pour cent au cours de la nouvelle journée de bourse.
Le taux d’intérêt des obligations américaines à 10 ans a baissé hier d’environ 3 points de base pour atteindre 4,36 pour cent, le niveau le plus bas depuis le 8 mai. Alors que le taux d’intérêt des obligations américaines à 10 ans est horizontal ce nouveau jour, l’indice du dollar est à 101,3 avec une baisse de 0,1 pour cent.
Une once d’or trouve acheteur à 4 mille 9 dollars avec une perte de valeur de 0,4 pour cent.
Grâce à ces évolutions, l’indice S&P 500 est resté stable tandis que l’indice Nasdaq a chuté de 0,46 pour cent. L’indice Dow Jones a augmenté de 0,14 pour cent. Les contrats à terme sur indices aux États-Unis ont commencé la journée de manière négative.
L’appétit pour le risque s’est accru à mesure que la baisse des prix du pétrole sur les marchés boursiers européens a réduit les risques de croissance et d’inflation.
Le dilemme actuel entre inflation et récession dans la région s’est quelque peu atténué grâce à l’optimisme quant à la possibilité d’une baisse des coûts de l’énergie. La décision de la Cour suprême des États-Unis en faveur de l’entreprise dans l’affaire concernant l’herbicide appelé « Roundup » a fait espérer que les risques juridiques seraient considérablement réduits. Grâce à cette évolution, l’action Bayer a augmenté de près de 19 pour cent et a atteint son plus haut niveau depuis la mi-février.
D’autre part, il a été rapporté que la France et l’Italie ont décidé de renforcer leur coopération dans de nombreux domaines, notamment la défense et l’énergie.
Grâce à ces évolutions, l’indice FTSE 100 en Angleterre a augmenté de 0,65 pour cent, l’indice CAC 40 en France a augmenté de 0,55 pour cent, l’indice DAX 40 en Allemagne a augmenté de 1,03 pour cent et l’indice FTSE MIB 30 en Italie a augmenté de 0,28 pour cent. Les contrats à terme sur indices en Europe ont commencé la journée avec une tendance négative.
Alors que les marchés boursiers asiatiques étaient en baisse, se concentrant sur l’intelligence artificielle et la technologie, l’inflation à Tokyo au Japon a été supérieure aux attentes avec 1,7 pour cent.
Bien que ces données renforcent les prévisions selon lesquelles la Banque du Japon (BoJ) maintiendra sa position restrictive, il est considéré comme certain que la banque augmentera ses taux d’intérêt de 1 d’ici la fin de l’année, sur la base des prix sur les marchés monétaires.
Après que la parité dollar/yen ait atteint 161,95, atteignant son plus haut niveau des 40 dernières années, la hausse de la parité s’est ralentie en raison des attentes selon lesquelles la gestion économique du pays pourrait intervenir sur le taux de change. La parité dollar/yen se situe actuellement à 161,63, en baisse de 0,1 pour cent.
Avec ces évolutions, l’indice Nikkei 225 au Japon a chuté de 4,5 pour cent, l’indice Kospi en Corée du Sud a chuté de 6,9 pour cent, l’indice composite de Shanghai en Chine a chuté de 1,7 pour cent et l’indice Hang Seng à Hong Kong a chuté de 1,9 pour cent.
L’indice BIST 100 de la Bourse d’Istanbul, qui a suivi hier une tendance orientée vers les ventes, a terminé la journée à 14 259,75 points, perdant 0,50 pour cent de sa valeur.
Le contrat à terme de juin basé sur l’indice BIST 30 sur le marché à terme et d’options de la Borsa Istanbul (VIOP) a chuté de 0,19 pour cent au cours de la dernière séance du soir par rapport à la clôture normale de la séance.
D’autre part, le secrétaire général de l’OTAN, Mark Rutte, a déclaré que la plus grande entreprise turque d’électronique de défense, ASELSAN, était à la tête d’une révolution de l’industrie de défense qui bénéficierait à tous les membres de l’OTAN, et qu’une grande journée de l’industrie de défense aurait lieu lors du sommet d’Ankara, qui se tiendra les 7 et 8 juillet.
Alors que le dollar/TL a clôturé hier à 46,5640, il s’échange aujourd’hui à 46,6040 à l’ouverture du marché interbancaire, soit 0,1 pour cent au-dessus de la clôture précédente.
Les analystes ont déclaré que l’agenda des données est calme dans le pays aujourd’hui, tandis que les actions de gros aux États-Unis et l’indice de confiance des consommateurs de l’Université du Michigan seront suivis à l’étranger, et ont noté que techniquement, 14 100 et 14 000 points de l’indice BIST 100 sont des supports et 14 400 et 14 500 points sont des résistances.
